הלוואות חברתיות
הדרך שלך להרוויח כסף מריבית על הלוואות לעסקים, יזמי נדל"ן ואנשים פרטיים בדיוק כמו הבנק.
הלוואות חברתיות
מהם הלוואות חברתיות?
הלוואות חברתיות מכונות גם ‘הלוואות בין עמית לעמית’ או P2P, הן הלוואות מחוץ לשוק הבנקאי. המלווים הם אנשים פרטיים או חברות המלוות לאנשים פרטיים או חברות אחרות. הפלטפורמה בישראל התפתחה בשנת 2013, בה אפשר המפקח על הבנקים ורשות שוק ההון אפשרו למספר חברות להתחרות באשראי הבנקאי.
רמת הסיכון באפיק ההשקעה הזה הוא בינוני ומשתנה בין הפלטפורמות השונות וסוגי ההלוואות. מהצד השני משקיעים יכולים לצפות לתשואה של 8% ברוטו ו- 5% נטו אחרי התחשבות באינפלציה בממוצע.
איך עובדת השקעה בהלוואות חברתיות?
הלווים והמלווים פונים לאחת הפלטפורמות באמצעות מערכת ייעודית – שהיא בדרך כלל אתר או אפליקציה שמנהלת את הקשר בין שני הצדדים, אחראית לבדיקות נאותות הלווים, ניתוח יכולות ההחזר שלהם, חישוב ריבית ההשקעה, גביית התשלומים ואף התהליך המשפטי במידה והלווה פושט רגל.
הלווים מספקים נתונים מלאים כולל גישה לדירוג האשראי ונוצר עבורם פרופיל פיננסי מקיף. פרופיל הסיכון נדרש, על מנת לקבוע את רמת הסיכון שלהם להגיע לחדלות פירעון או פשיטת רגל. על פי רמת הסיכון שנקבעה, מחשבים מה היא הריבית שישלמו.
בשלושת הפלטפורמות, המערכת יודעת באופן אוטומטי להתאים בין המלווים לווים. משקיעים גם יכולים לבחור את הלווים באופן עצמאי, על מנת לדייק את התיק שלהם. ההשקעה היא פאסיבית לחלוטין ואין צורך במעקב שוטף, או קבלת החלטות בזמן ההשקעה כדי שתמשיך להניב.
ההלוואות עובדות בדיוק באותה צורה כמו בבנק, המלווה מעביר את כל הסכום ללווה, הלווה משלם כל חודש -קרן וריבית והכסף חוזר לחשבון של המלווה. משלמים מס של 15% על הריבית (הרווח) וניתן לבחור האם לקבל את הרווח הנקי לחשבון הבנק או להלוות אותו גם.
מהם הסיכונים בהלוואות חברתיות?
הלוואות חברתיות הם אפיק השקעה לכל דבר. כמו כל אפיק השקעה אחר, הוא לא חף מסיכונים. כל עוד מודעים לסיכונים ולוקחים אותם בחשבון באסטרטגיית ההשקעות הם סבירים לחלוטין. הסיכונים הנפוצים ביותר הם – סיכון נזילות, הונאה וחדלות פרעון של חלק משמעותי מהלווים.
סיכון נזילות: מדובר בסיכון היחיד שככל הנראה תתקלו בו בוודאות בהשקעה הזו. נזילות היא בעייתית בעולם ההלוואות החברתיות, משום שאנחנו נותנים הלוואה לבן אדם פרטי, עסק או יזם נדל"ן. ברגע שהעברנו את הכסף, הלווה השתמש בו. לא ניתן לצפות שאם נבקש את הכסף בחזרה באמצע התקופה יהיה לו לתת לנו. לכן הדרך היחידה לצאת באמצע הדרך, היא שמשקיע אחר יקנה את ההלוואה מאיתנו. ברגע שלוקחים בחשבון תקופת נזילות של 4 חודשים ומתחילים למשוך את הכסף 4 חודשים לפני שבאמת נצטרך את הכסף, הסיכון יורד משמעותית.
סיכון חדלות פרעון: הסיכון מתממש, כשהלווה לא מצליח להחזיר את ההלוואה במלואה בזמן. במקרה זה נמדדת ניהול הסיכונים של הפלטפורמה. האם הכסף שלנו פוזר על מספיק הלוואות (מעל כמה מאות), כך שאם 1% מהלווים פשטו רגל זה לא ישפיע עלינו בכלל (שאר הלווים יכפו על ה-1% הסורר). אם אחוז חדלות הפירעון גדל משמעותית, נוכל להפסיד גם חלק מהכסף שהשקענו, אך סיכון זה נמוך יחסית.
סיכון הונאה: הסיכון מתממש כשהפלטפורמה כשלה או הונתה את המלווים או הלווים באחד השלבים בתהליך. סיכון זה מנוהל על ידי המפקח על הבנקים ורשות שוק ההון, שבוחנים את ההלוואות ואת התפעול של החברות. מבחינתנו זה הסיכון הנמוך ביותר מבין שלושתם, אך חשוב להכיר אותו.
איך נשתמש בהלוואות חברתיות כחלק מתהליך התכנון הפיננסי?
בתהליך התכנון הפיננסי מטרתנו היא לבנות תיק השקעות מפוזר ומגוון בשלל אפיקי השקעה שונים שלא תלויים אחד בשני ואין בניהם קורלציה. בתוכנית הפיננסית נקצה את אפיק ההשקעה למטרות לטווח בינוני הנעים בין 3-8 שנים מהיום.
בשלב אסטרטגיית ההשקעות נסכם את סך המטרות הדורשות להשקיע בהלוואות חברתיות, חלקן בסכום חד פעמי וחלקן בהוראת קבע חודשית. לאחר מכן נבחר את הפלטפורמה או הפלטפורמות הנכונות ביותר, ביחס למטרות, רמת הסיכון האישית שלך וטווח ההשקעה.
מי הם השחקנים בעולם ההלוואות החברתיות?
חברה ציבורית המספקת פלטפורמה ללווים ומלווים המתמחה בהלוואות לצריכה פרטית וכאמצעי תשלום בעסקים. ההלוואות נעות בין 5-70 אלף ש"ח בריבית ממוצעת של 7.5% בשנה.
חברה פרטית המספקת פלטפורמה ללווים ומלווים המתמחה בהלוואות בערבות המדינה לבעלי עסקים קטנים ובינוניים. ההלוואות נעות בין 100-400 אלף ש"ח בריבית ממוצעת של 8.3% בשנה.
איך עולם ההלוואות החברתיות משפיע על העולם?
השפעת הטכנולוגיה על תחום ההלוואות החברתיות
הטכנולוגיה משחקת תפקיד מרכזי בפיתוח תחום ההלוואות החברתיות. פלטפורמות P2P מודרניות מתבססות על מערכות אלגוריתמיות מתקדמות שמאפשרות לבצע ניתוח סיכונים, תמחור הלוואות, והתאמה אישית בין לווים למלווים. טכנולוגיות אלו משפרות את יכולת הניהול של ההשקעות ומספקות שקיפות רבה יותר למשתמשים. באמצעות שימוש בבינה מלאכותית ונתונים גדולים (Big Data), הפלטפורמות יכולות להציע הלוואות שמתאימות בצורה מדויקת יותר לצרכים ולרמת הסיכון של כל לווה.
השפעות כלכליות וחברתיות של הלוואות חברתיות
הלוואות חברתיות לא רק מספקות אלטרנטיבה רווחית למשקיעים, אלא גם משפיעות באופן משמעותי על הכלכלה והחברה. הן מאפשרות לעסקים קטנים לקבל מימון שהם לא היו יכולים לקבל דרך בנקים מסורתיים, ובכך תורמות לצמיחה כלכלית. בנוסף, ההלוואות האלו מאפשרות לאנשים פרטיים לבצע פרויקטים שלא היו יכולים להרשות לעצמם אחרת, כמו שיפוץ בית או פתיחת עסק חדש. ההשפעה החברתית החיובית הזו מגבירה את הפופולריות של התחום ומעוררת עניין בקרב משקיעים שמחפשים לא רק רווח, אלא גם תרומה לחברה.
הסיכונים הכרוכים בהלוואות חברתיות וכיצד לנהל אותם
כמו בכל השקעה, גם בהלוואות חברתיות ישנם סיכונים שצריך לקחת בחשבון. הסיכון הבולט ביותר הוא כשל של הלווים להחזיר את ההלוואה, מה שעלול להוביל להפסד ההשקעה. כדי לנהל סיכונים אלו, חשוב לפזר את ההשקעה בין מספר הלוואות ולקחת בחשבון את דירוג האשראי של הלווים. בנוסף, מומלץ לבדוק את המודל העסקי של הפלטפורמה שבה משקיעים, לוודא שהיא מפוקחת כראוי ולהבין את מדיניותה בנוגע לניהול הלוואות במקרים של חדלות פירעון.
המצב הרגולטורי של הלוואות חברתיות בישראל ובעולם
תחום ההלוואות החברתיות בישראל ובעולם מפוקח בצורה שונה ממדינה למדינה. בישראל, תחום זה נתון לפיקוח של רשות ניירות ערך, מה שמבטיח שמירה על סטנדרטים מסוימים של שקיפות והגינות כלפי המשקיעים והלווים. לעומת זאת, במדינות אחרות, הרגולציה יכולה להיות מחמירה או מקלה יותר, בהתאם למדיניות המקומית. הכרת המצב הרגולטורי חשוב במיוחד עבור משקיעים שמתכננים להשקיע בהלוואות P2P בחו"ל, שכן זה יכול להשפיע על הביטחון בהשקעה.
דרכים לניתוח שוק ההלוואות החברתיות לפני השקעה
לפני שמתחילים להשקיע בהלוואות חברתיות, חשוב לבצע ניתוח שוק מקיף. זה כולל בחינה של הביצועים ההיסטוריים של הפלטפורמות השונות, בדיקה של סוגי ההלוואות שמוצעות והערכת הסיכון ביחס לתשואה המוצעת. ניתן להשתמש בכלים אנליטיים שונים כדי להשוות בין פלטפורמות ולהבין את המגמות בשוק. הבנה מעמיקה של השוק תסייע למשקיעים לבחור את ההשקעות הנכונות ולהגדיל את הסיכוי להשגת תשואה חיובית.
השוואה בין הלוואות חברתיות לבין אפיקי השקעה אחרים
השוואה בין הלוואות חברתיות לאפיקי השקעה אחרים כמו מניות, אג"ח או נדל"ן יכולה לעזור למשקיעים להבין את היתרונות והחסרונות של כל אפיק. בעוד שהלוואות חברתיות מציעות תשואה גבוהה יחסית ופיזור סיכונים, הן פחות נזילות מהשקעות בשוק ההון ודורשות מעורבות אקטיבית בניהול ההשקעה. ההשוואה הזו מאפשרת למשקיעים לבחון האם הלוואות חברתיות מתאימות לתיק ההשקעות הכולל שלהם והאם הן משתלבות באסטרטגיה הפיננסית האישית שלהם.